Według raportu przygotowanego przez Accolade Funds “Chcemy inwestować, ale nie wiemy jak.”, zrealizowanego przez prof. UW dr hab. Katarzynę Sekścińską na próbie ponad tysiąca dorosłych Polaków, inwestowanie jest traktowane raczej jako narzędzie bieżącego zarządzania nadwyżkami finansowymi niż efekt długotrwałej akumulacji kapitału, zwłaszcza u młodszych respondentów. Dominują konserwatywne formy przechowywania środków, takie jak lokaty bankowe czy konta oszczędnościowe, a instrumenty rynku kapitałowego oraz nieruchomości pełnią funkcję uzupełniającą. Polacy poszukują przede wszystkim prostych rozwiązań inwestycyjnych o ograniczonym poziomie ryzyka (akceptując niższe zyski) i nie wymagających dużych kwot na start.
Małgorzata Sablińska, dyrektorka ds. rozwoju biznesu i pozyskiwania kapitału w Accolade Funds: Z naszych bada wynika, że motywacje inwestycyjne mają przede wszystkim charakter ochronny, a nie spekulacyjny. Myślimy głównie o bezpieczeństwie finansowym, budowie stabilności czy zabezpieczeniu przyszłości. Są to czynniki sterujące naszymi inwestycyjnymi decyzjami, które znajdują odzwierciedlenie w preferencjach dla instrumentów o niskim i średnim poziomie ryzyka. Jeszcze w 2010 r. tylko 7% naszego społeczeństwa deklarowało inwestowanie. W 2025 r. było to już 37%, a ostatnie 3 lata to wyraźny trend wzrostowy. To co nas cieszy to fakt, że mimo wszystko ta świadomość inwestycyjna Polaków rośnie, ale wciąż potrzebne są rozwiązania, które pozwolą inwestować w sposób prosty, przejrzysty i dostępny także przy niższym kapitale początkowym. Kluczową rolę będzie odgrywać edukacja finansowa oraz budowanie zaufania do rynku inwestycyjnego.
“Wyniki badania pokazują wyraźną lukę pomiędzy deklaracjami a realnymi decyzjami inwestycyjnymi. Polacy dostrzegają sens inwestowania i chcą budować kapitał, jednak jednocześnie obawiają się ryzyka i często znacząco przeszacowują wiedzowy i finansowy próg wejścia do inwestowania w różne instrumenty finansowe – mówi prof. Katarzyna Sekścińska z Uniwersytetu Warszawskiego, autorka badania wykorzystanego w raporcie – W takich warunkach naturalną reakcją jest wybieranie rozwiązań prostych i dobrze znanych, takich jak lokaty czy konta oszczędnościowe. Z perspektywy rozwoju rynku inwestycyjnego kluczowe będzie stopniowe budowanie wiedzy finansowej oraz zaufania do bardziej złożonych instrumentów inwestycyjnych.”
Raport z badania pokazuje także, że potencjał inwestycyjny jest ograniczony przez skalę dostępnego kapitału. Niemal połowa Polaków uważa, że inwestowanie małych kwot nie ma sensu i aby rozpocząć inwestowanie np. na giełdzie potrzeba jest ok 20 tys. zł, a w przypadku inwestowania w jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych niemal 25 tys. zł. Połowa respondentów zgromadziła w ostatnich 12 miesiącach nie więcej niż 20 tys. zł oszczędności, a mediana inwestowanej kwoty wynosi ok. 5 tys. To właśnie kwota 20 tys. zł była najczęściej wskazywaną wartością (16%), drugą w kolejności była wartość 15 tys. zł (12%) a następnie 30 tys. zł (7%) i 25 tys. zł (6%). Tylko 8% badanych zadeklarowało, że ich oszczędności zgromadzone w ciągu ostatnich 12 miesięcy przekroczyły 85 tys. zł. Na badanej próbie respondenci wskazali, że zazwyczaj inwestują 33% swoich oszczędności. 35% respondentów inwestuje przeciętnie nie więcej niż 10% swoich oszczędności, 16% przeznacza zwykle od 11% do 20% posiadanych środków, a 20% inwestuje co najmniej połowę swoich oszczędności. Inwestorami są zazwyczaj mężczyźni (34% vs 31% wobec płci damskiej).
Co do sposobu wykorzystania swoich oszczędności, tu najczęściej wskazywanym sposobem jest przechowywanie ich na lokatach bankowych lub na kontach oszczędnościowych, co deklaruje aż 68% badanych. Natomiast najczęściej wskazywanymi rozwiązaniami inwestycyjnymi dostępnymi na rynku kapitałowym są obligacje skarbowe (24%), instrumenty emerytalne, takie jak IKE, IKZE czy PPK (20%), jednostki funduszy inwestycyjnych (16%), ETFy (15%), inwestycje w złoto (15%), inwestowanie w przedmioty wartościowe (4%).
Jednocześnie wyniki badania pokazują, że wraz ze wzrostem zainteresowania inwestowaniem rośnie potrzeba edukacji finansowej oraz dostępu do prostych i przejrzystych produktów inwestycyjnych. Polacy dostrzegają znaczenie budowania kapitału i zabezpieczenia swojej przyszłości finansowej, jednak wciąż dużą rolę odgrywają obawy związane z ryzykiem oraz przekonanie o wysokiej barierze wejścia. Wyniki badania pokazują, że Polska znajduje się w momencie stopniowej transformacji podejścia do zarządzania finansami osobistymi – od biernego oszczędzania w kierunku bardziej świadomego i aktywnego inwestowania.
Ideą Accolade Funds jest umożliwienie inwestorom ekspozycji na sektor nieruchomości przemysłowych poprzez aktywa generujące długoterminowe przychody, a jednocześnie pozwalające na dywersyfikację portfela inwestycyjnego. Zdecydowaliśmy się na to badanie aby zrozumieć i jeszcze lepiej poznać sposób, w jaki polscy inwestorzy postrzegają inwestycje w nieruchomości komercyjne, jakie są ich motywacje, bariery wejścia czy oczekiwania wobec ryzyka i zysków. Widzimy to, że coraz więcej osób interesuje się inwestowaniem, jednakże wciąż istotną rolę odgrywają bariery psychologiczne oraz przekonania dotyczące wymaganego kapitału na tzw. start. Cieszy to, że coraz więcej osób interesuje się inwestowaniem i odsetek ten rośnie z roku na rok. Dowodzi to, że nasze działania edukacjyjne przynoszą właściwe efekty - dodaje Małgorzata Sablińska.
